Ошибки начинающих и «опытных» инвесторов

Время от времени я слышу печальные истории начинающих инвесторов о первых шагах в инвестировании. Как правило, истории начинаются с того, что один знакомый (можно заменить на рекламу по радио, тв или в интернете) рассказывает  про отличный способ получения дополнительного дохода. Начинающий инвестор, не видя оснований не доверять, начинает вкладывать свои сбережения, совершенно не разобравшись в деталях инвестирования. В лучшем случае, такие истории заканчиваются небольшими убытками. В худшем — человек разочаровывается и хоронит мечту о пассивном доходе.

Как и в любой другой сфере, успешное инвестирование невозможно без погружения в тему и изучения подводных камней, с которыми неплохо бы ознакомиться, прежде чем начинать вкладывать деньги. В этом посте я решил собрать наиболее грубые и распространенные ошибки начинающего инвестора, совершение которых рано или поздно приводит к убыткам. Чтобы пост был интересен не только начинающим инвесторам, во второй части статьи я перечислю типичные ошибки инвесторов, работающих с ПАММ счетами.

Ошибки и проблемы начинающих инвесторов

Важно! Я веду этот блог уже почти 10 лет. Все это время я регулярно публикую отчеты о результатах публичных инвестиций. Сейчас мой публичный инвестпортфель - более 5 000 000 рублей.

Со временем этот сайт стал больше базой знаний для читателей, а все актуальные события в портфеле и не только я публикую в открытом телеграм-канале. Подписывайтесь, если хотите быть в курсе того, куда я инвестирую.

Подписаться

Перед тем, как перейти к списку самых распространенных ошибок, хочу пару слов сказать о теоретической базе. Большинство ошибок инвесторы допускают именно из-за непонимания базовых принципов работы инвестиционных инструментов. На блоге ленивого инвестора есть множество статей, посвященных именно теории инвестирования.

Для того чтобы структурировать информацию в статьях, я сделал «Курс ленивого инвестора», в котором систематизировал и упорядочил информацию из постов в небольшие уроки в рамках обучающего курса. Подписаться на него можно по форме ниже либо в правой панели блога.

Вернемся к самым распространенным ошибкам инвесторов.

1. Погоня за деньгами

Ошибка характерна для инвесторов-новичков, когда реального понимания происходящего еще нет, а ожидания завышены. На этой волне вы можете ввязаться в сомнительный проект, который обещает большую прибыль, а на деле может закончиться потерей всего, что вложено. Прежде чем вкладываться, стоит трезво и без эмоций оценить перспективы и инвестиционные риски проекта. Лучше начинать инвестирование с надежных инструментов, работающих на рынке не первый год, чтобы динамику развития можно было подробно изучить и проанализировать. Не менее важно, чтобы статистика доходности была положительной.

2. Ожидание больших прибылей

Для того чтобы не чахнуть над своим счетом, каждый день проверяя его состояние, инвестору стоит трезво просчитывать доходность всех своих инвестиций, дабы понимать, чего реально можно ожидать. Доходность 5-15% в месяц для рынка Форекс считается очень хорошей, а все, что вам предлагают сверх этой цифры может сопровождаться неадекватным увеличением риска. Планируйте свои инвестиции на длинные горизонты. Кстати, о торговле на фондовом рынке еще Б. Шефер говорил, что на большую прибыль можно рассчитывать только в том случае, если вы инвестируете деньги на срок не менее чем 2–5 лет. Если вы хотите инвестировать безопасно, то не стоит ждать моментальной высокой прибыли и к этому надо быть готовым.

3. «Все яйца в одну корзину»

О диверсификации инвестиционного портфеля сказано очень много, в том числе и на моем блоге. На начальных этапах инвестирования всегда возникает соблазн вложиться «по самое не горюй» в один инструмент и тупо стричь профит. Это очень опасная стратегия, поскольку в инвестиционном мире никто и ничего на 100% гарантировать не может и если рухнет единственный ваш проект, то вы потеряете не только возможную прибыль, но и весь капитал.

4. Паника

На любом рынке ситуация всегда волнообразная, взлеты и падения неизбежны. Это нужно просто принять. Если вы видите, что ПАММ счет проседает или акции теряют в стоимости, не спешите выводить деньги, возможно, скоро произойдет откат. Также при просадках следует принимать во внимание мнение управляющего (трейдера), который видит ситуацию изнутри, в отличие от инвестора.

Некоторые инвесторы во время падения не только не выводят деньги, а, наоборот, инвестируют, поскольку любой кризис — это возможность заработать. Однако, если убыток продолжает расти в течение продолжительного времени (несколько дней, недель, месяцев, в зависимости от специфики инструмента) и перспектив к улучшению не видно, то лучшим решением может стать фиксация убытка. Особенно это касается инструментов, в которых используется кредитное плечо.

5. Стадное чувство

Как и остальные ошибки инвестора, следование за толпой очень часто приводит к убыткам. К примеру, большой ошибкой является доверие комментариям на форумах и вложение средств в тот или иной проект, основываясь только на них. Во-первых, комментарии могут быть заказными и не отражать реального положения вещей. Во-вторых, люди попросту могут заблуждаться, следуя за какой-то тенденцией. Не стоит стремиться делать всегда то же, что и остальные инвесторы: покупать, продавать, вкладывать, выводить и т.д. Любую ситуацию нужно анализировать самостоятельно, прежде чем делать тот или иной шаг. Одним словом — фильтруйте источники информации.

6. Доверие рейтингам

Не стоит слепо доверяться рейтингам управляющих от брокеров и других «компетентных» компаний. Большинство людей склонно верить результатам, указанным на инвестиционных ресурсах, и отдавать свои деньги участникам ТОП-10. Однако довольно часто системы оценки могут быть необъективными. К примеру, лидером рейтинга управляющих может оказаться трейдер, ведущий агрессивную торговлю и вырвавший большую прибыль с огромными рисками. Но нет гарантии, что его не оставит удача после того, как вы начнете инвестировать в ПАММ счет. Чтобы не терять деньги из-за несовершенства рейтингов (иногда умышленного), необходимо иметь собственные критерии оценки показателей инвестиционных инструментов. Читайте блоги, аналитику инвестиционных компаний, и рано или поздно у вас появится собственное понимание специфики работы инструмента.

7. Инвестирование кредитных средств

В финансовом мире нет однозначных трендов и тенденций, все может измениться резко и неожиданно. В качестве примера приходит на ум недавнее падение курса рубля и скам ММСИС. Если в инвестиционном инструменте возникнут проблемы с выводом средств, выплату по процентам и штраф за просрочку выплаты вам придется выплачивать из своих. А если инструмент и вовсе прекратит свое существование, то вы рискуете оказаться в весьма неприятной ситуации перед банком, родственниками и т.д.

К тому же, если вы взяли кредит для инвестирования, то вам необходимо вложиться так, чтобы не только погашать кредит, но и получить прибыль сверх процента по займу. Как правило, это провоцирует инвестора использовать рисковые инструменты, имеющие более высокую доходность. На длинных горизонтах инвестирования такой подход существенно увеличивает риски.

Я знаю несколько «опытных» инвесторов, которые используют заемный капитал для инвестирования. Они делают это сознательно, с оглядкой на самый негативный вариант развития событий. Подобное инвестирование может сопровождаться высокой психологической нагрузкой. Стоит ли прибыль этого?!

Ошибки инвесторов при вложении в ПАММ-счета

Инвестиции в ПАММ счета, как и любой вид инвестирования, имеет свою специфику работы, хотя все вышеперечисленные ошибки инвесторов имеют место и здесь. Перечислю самые распространенные косяки, которые не следует допускать, как минимум, начинающему ПАММ инвестору:

• Инвестирование в молодые счета, срок жизни которых менее 4-6 месяцев.

Молодые счета не обладают достаточным объемом статистических данных для глубокого анализа стратегии управляющего. Часто бывает, что первые несколько месяцев счет демонстрирует впечатляющие результаты, а после значительного увеличения капитала инвесторов счет начинается сливаться. Это можно назвать проверкой «инвесторским капиталом». Подобные проверки некоторые управляющие изначально просто не в состоянии выдержать. Также перед инвестированием в молодые ПАММ счета очень важно дождаться первых просадок, чтобы в полной мере понимать инвестиционные риски и то, как ведет себя управляющий при фиксировании убытков.

• Инвестирование в ПАММ счета, работающие по стратегии Мартингейл.

Система Мартингейл предполагает открытие новых сделок в том же направлении, в котором открыты убыточные сделки. Таким образом, управляющий усредняет свои позиции по открытым сделкам, что позволяет после отката зафиксировать прибыль. Однако если рынок продолжит падение, то инвестор в большинстве случаев рискует потерять все. Для наглядности привожу типичный для мартингейла график использования кредитного плеча и доходности.

• Пренебрежение информацией с форумов.

Еще одна ошибка — игнорирование форумов, где управляющий озвучивает последние новости и планы по торговле. Практически у каждого брокера есть форум, на котором ведется обсуждение каждого ПАММ счета. Используя данный источник информации, можно прогнозировать различные события на ПАММ счетах и в соответствии с этим изменять состав ПАММ портфеля.

• Использование устаревшей информации с форумов, блогов и других ресурсов.

Я веду блог уже 6 лет и физически не могу оперативно обновлять информацию во всех статьях. Это применимо ко всем интернет-ресурсам.

• Отсутствие наблюдения за статистикой ПАММ счета.

Вложения в ПАММы являются высокодоходным, но вместе с тем высокорискованным видом инвестиций. Для уменьшения рисков необходимо хотя бы раз в 1-2 недели отслеживать статистику счета. Удобнее всего делать это с помощью специализированных сервисов мониторингов, таких как ФастПАММ и ИнвестФлоу.

Заключение

В данной статье я привел самые распространенные и типичные ошибки, о которых я часто слышу при консультировании начинающих инвесторов. Если вам есть, что добавить к статье, то добро пожаловать в комментарии. Также предлагаю поделиться в комментариях тем, кто и какие ошибки уже успел совершить. Я, например, попался на 1,3 и 4 пунктах.

Всем профита!

(7 оценок, среднее: 4,43 из 5)

Загрузка...