Тайские ленивые инвестиции

Мои тайские инвестиции стали поистине ленивыми. Постепенно замечаю на себе «синдром ленивого фаранга». Жаркий климат, море, красивые места – все это не способствует продуктивной работе. В такой среде обязательства (например, ведение блога) перед собой и другими людьми лучше всего мотивируют выполнять необходимый минимум задач. В эти выходные в Питере прошла встреча ленивых инвесторов, которую организовал один из учеников Курса ленивого инвестора. Подробности уже писал в Телеграм-канале. К слову, в Тае все сайты и сервисы, заблокированные в РФ, прекрасно работают. Здесь особенно чувствуется пресловутая свобода слова.

Американская экономика наращивает обороты. Согласно статистике по новым рабочим местам в несельскохозяйственном секторе (NFP) за октябрь (+250 тыс.), прогноз был превышен примерно на 31%. Безработица сократилась до минимума за последние 50 лет, а малый и средний бизнес испытывает сильнейший дефицит рабочей силы. Такая ситуация делает неизбежным отток капитала с развивающихся рынков, в т. ч. с российского и создаёт для отечественной экономики новый источник риска наравне с санкциями.

Тем не менее, октябрь стал худшим на фондовом рынке США с 2011 г.: индекс S&P 500 понизился на 7%. Несмотря на экономический рост, инвесторы учитывают возможные потери в случае углубления торговой войны с Китаем, которая ещё не успела сказаться на производственных заказах. Другой важный фактор – начавшийся обвал цен на нефтяном рынке. Brent потерял уже более 15% по сравнению с октябрьским максимумом в 86,7$ за баррель. По данным Bloomberg, мировой уровень добычи нефти в октябре стал максимальным за последние 2 года, соглашение в рамках ОПЕК+ об ограничении добычи больше не действует, а страны-участницы перешли в режим «качаем, сколько можем».

Среднедневной уровень добычи нефти в России в октябре составил 11,412 млн барр., что практически равно рекорду (11,416 млн барр. за день), установленному ещё в СССР в 1987 г. Рост запасов нефти продолжился в США. За прошедшие 2 недели он составил более 9,5 млн барр. при прогнозе в 7,8 млн барр. Главным драйвером роста добычи было стремление стран-поставщиков нефти занять место Ирана, попавшего под американские санкции. Но в последний момент США позволили основным покупателям иранской нефти продолжать сотрудничество с Ираном, что и стало причиной обвала котировок.

Рекомендую прочитать также:

Отскок в неопределенности

Публичный портфель с начала года +10270$ или +36%

Между тем, ЦБ РФ пока не видит серьёзных рисков для российской финансовой системы. На заседании 26 октября он сохранил ключевую ставку на уровне 7,5% годовых, мотивируя своё решение достигнутым целевым уровнем инфляции и риском замедления экономики в случае роста ставки. Большинство экспертов всё же считают неизбежным ее повышение до 7,75% на следующем заседании совета директоров ЦБ РФ 14 декабря. Рейтинговое агентство Moody's повысило прогноз для российской банковской системы со «стабильного» на «позитивный». Предполагается, что к концу 2019 г. проблемные кредиты банков составят 9,6% (на конец 2017 г. было 11%). Агентство также повысило прогноз роста ВВП России за 2018 г. до 1,7% с первоначальных 1,5%. Наконец, советник Д. Трампа по национальной безопасности Дж. Болтон заявил, что решение о новых санкциях в отношении России пока не принято, что также явилось положительным сигналом для российского бизнеса.

На блоге были опубликованы статьи:

• Взгляд инвестора на биографию Дональда Трампа;
• Разбираемся, что такое классы акций и фондов на примерах;
• Депозитарные расписки ADR и GDR — что это такое и как работает;
• Чем может быть полезна программа CoinKeeper.

Перейдем к отчету о тайских инвестициях.

Разбор статистики азиатских инвестиций

Важно! Я веду этот блог уже почти 10 лет. Все это время я регулярно публикую отчеты о результатах публичных инвестиций. Сейчас мой публичный инвестпортфель - более 5 000 000 рублей.

Со временем этот сайт стал больше базой знаний для читателей, а все актуальные события в портфеле и не только я публикую в открытом телеграм-канале. Подписывайтесь, если хотите быть в курсе того, куда я инвестирую.

Подписаться

• Акции на ИИС в Финам и ценные бумаги в непубличном портфеле.

Рекомендую прочитать также:

Восстановительный 2023 год

Итоги 2023 года для публичного портфеля

В очередной раз забыл поставить в отчет поступление дивидендов от компаний Алроса и Норникеля. Специально пишу об этом здесь, чтобы не запамятовать в следующий раз эти +7300р.

Чистая прибыль МРСК Урала за 9 месяцев 2018 г. по РСБУ снизилась в 3,6 раза. Выручка компании за этот период выросла на 19%. Снижение чистой прибыли объясняется созданием резерва по долгам контрагентов, прежде всего ПАО «Челябэнергосбыт», лишённого статуса гарантирующего поставщика. Проблема временная, поэтому продолжаю держать акции.

Чистая прибыль Ленэнерго по РСБУ за 9 месяцев 2018 г. выросла на 43%, превысив 9 млрд руб. Таким образом, на 1 привилегированную акцию уже накоплены дивиденды в размере 10 руб. При самом пессимистичном сценарии (2 млрд руб. чистой прибыли за 4 квартал) дивиденды составят 12 руб. на 1 преф или 13% годовых при текущих котировках.

Газпром за 10 месяцев 2018 г. увеличил добычу газа на 6,3%. Экспорт за это время вырос на 4,4%. Наибольший рост поставок приходится на Нидерланды (39,6%), Австрию (33,3%) и Германию (11,2%). Вместе с тем, на 2019 г. запланировано увеличение инвестиций, в т. ч. на капитальное строительство, на 17% по сравнению с 2018 г.

Прибыль Норильского никеля за 9 месяцев 2018 г. по РСБУ выросла на 49,8% относительно аналогичного периода 2017 г. В 3 квартале 2018 г. объем производства никеля увеличилась на 9% по сравнению со 2 кварталом. За 9 месяцев 2018 г. Норникель произвел меди на 20% больше аналогичного периода 2017 г. 

Чистая прибыль ФСК ЕЭС за 9 месяцев 2018 г. по РСБУ выросла на 30,6%. Рост выручки составил 11,8%.

АЛРОСА увеличила добычу в 3 квартале 2018 г. на 23% относительно 2 кв. В то же время снижение выработки за 9 месяцев 2018 г. на 11% по сравнению с аналогичным периодом 2017-го объясняется, в основном, аварией на карьере Мир. Прогноз на 2018 г. остаётся без изменений: –8% относительно с 2017 г.

Распадская в 3 квартале 2018 г. увеличила добычу рядового угля на 12% в сравнении с аналогичным периодом 2017 г. Продажи концентрата на внутреннем рынке выросли на 11%, при этом экспорт увеличился всего на 1%.

Чистая прибыль МРСК Центра и Приволжья по РСБУ за 9 месяцев 2018 г. выросла на 6%. Доход от продаж увеличился в отчетном сезоне на 10,5%.

Рекомендую прочитать также:

Исторический 2022 год

Итоги 2022 года для публичного портфеля

Пресс-служба компании Яндекс выступила с заявлением по поводу слухов о запланированной покупке Сбербанком крупной доли в компании. В сообщении говорится, что Яндекс регулярно получает предложения о реструктуризации капитала, но для их одобрения недостаточно решения совета директоров, необходимо голосование акционеров, владеющих 75% акций Яндекса класса А. После этого заявления акции компании отыграли 50% снижения, произошедшего на слухах. Ещё одним позитивным фактором стал прогноз роста выручки Яндекса в 2018 г. на 35-38% относительно 2017 г. Чистая прибыль в 3 квартале по стандарту US GAAP выросла на 459% в сравнении с аналогичным периодом 2017 г. Получилось неплохо заработать на отскоке.

• Тинькофф инвестиции

Компания TCS Group Holding приобрела на Лондонской бирже пакет депозитарных расписок (GDR) на общую сумму около $3,7 млн для поощрения менеджмента. Кроме того, О. Тиньков выкупил расписки на $13 млн.  Такие масштабные траты могут косвенно свидетельствовать о хороших финансовых результатах и перспективах роста стоимости акций.

• Инструменты Альпари

Доллар США получил очередной импульс роста после выхода статистики по рабочим местам вне сельского хозяйства. Ожидания повышения ключевой ставки ФРС 8 ноября по данным CME Group's FedWatch достигли 77,5%. В портфеле ПАММ счетов Альпари новые максимумы доходности показаны на счетах Intraday Stride (+205,5%), Wunderbar Invest (+353,2%), Merk-pamm2 (+276,3%) и Eternity (+1072,6%). Аутсайдер – Bollindger_x1, уже потерявший 71% от максимальной доходности, достигнутой в январе 2018 г.

• Криптовалюты

Поучительную историю рассказал американский инвестор под ником Reddit. В 2017 г. через биржу Coinbase он вложил в криптовалюты сумму $5000. К концу года стоимость его инвестиций достигла $880 тыс. Надеясь на дальнейший рост цен, Reddit не стал выводить активы с биржи. Однако из-за падения рынка криптовалют на данный момент стоимость его инвестиций не превышает $125 тыс. Подчиняясь решению федерального суда Калифорнии от декабря 2017 г., биржа подала в налоговые органы отчёт о совершённых инвестором сделках. В результате Reddit должен заплатить налоги на сумму более $400 тыс., которой у него нет. Таким образом, инвестирование в криптовалюты имеет ещё один негативный аспект: непредсказуемое поведение государственных органов.

Всем профита!

(4 оценок, среднее: 5,00 из 5)

Загрузка...