Ленивая неделя №8 (26.02.18-04.03.18) прибыль +657,6$ или +4,9%

Итоги инвестиций за февраль

Закончился февраль, а значит можно подвести итоги публичных ленивых инвестиций. После убыточного января (-1,5%), пассивный доход публичного портфеля ленивых инвестиций в феврале составил +7,7% или +1034$. Львиная доля профита получена благодаря удачным инвестициям в акции российских компаний. Кстати, недавно в телеграм-канале я рассказывал о том, как заработал более 100% годовых (около 200 т.р.) на бумагах ЛенЭнерго. Подробности по акциям, как обычно, читайте ниже в разборе портфеля.

Вчера подвел итоги голосования на звание лучшего блога частного инвестора. Это был новый и интересный для меня опыт. Конкурс состоялся во многом благодаря поддержке компании AMarkets, которая поддержала мою инициативу и выделила 1000$ в качестве призового фонда. Хочу поблагодарить всех участников и попросить оставить свое мнение о голосовании в комментариях.

Прошедшая неделя оказалась непростой как с экономической, так и с политической точки зрения. Решение президента США Д. Трампа ввести пошлины на импорт алюминия и стали вызвало острую реакцию на рынке металлов. Предлагаемый вариант предусматривает 25% пошлину на ввоз стали и 10% на ввоз алюминия. Особенно жёстко отреагировал Китай, который уже готовит ответные меры. Среди инвесторов пошли разговоры о начале «торговых войн», что чревато общим экономическим спадом. Новость напрямую затрагивает и российскую экономику, совсем недавно получившую повод для оптимизма благодаря повышению суверенного кредитного рейтинга. Поэтому неделя оказалась для российского рынка акций подобной «американским горкам». В понедельник индекс Мосбиржи показал абсолютный рекорд: 2353,16. Однако тут же началась коррекция на целом шквале негатива. Чувствительные удары получила Роснефть. Агентство S&P оставило рейтинг этой компании на спекулятивном уровне «BB+», а корпорация Exxon Mobil объявила о выходе из совместных проектов в связи с режимом санкций.

С учётом долговой загруженности Роснефти, эти новости крайне негативны для российской экономики. Свой вклад в общий фон внесла и нефть: её запасы в США за неделю выросли на 3,019 млн барр. при прогнозе 2,077 млн барр., наращивают добычу Ливия и Нигерия. Что касается новостей из России, то главная из них — послание В. Путина Федеральному Собранию, с которым он выступил 1 марта. Как и раньше, в послании не содержалось никаких конкретных мер по реформированию экономики, а общий вектор, нацеленный на всё большую изоляцию страны, вызвал пессимизм в деловой среде.

Рекомендую прочитать также:  Ленивая неделя №24 (18.06.18-24.06.18) убытки 350,1$ или -1,8%

На неделе была опубликован статья про Центральный Банк России, рекомендую к прочтению.

Перейдем к отчету за последнюю неделю февраля в цифрах.

ИнструментНачало неделиКонец неделиПрибыль, $Доход, %Примечание
Индивидуальный инвестиционный счет в Финам
Ленэнерго, АП3010,33508,6498,316,6
Иркутскэнерго, АО, О1418,11392,2-25,9-1,8
Акции Газпром1812,01720,2-91,9-5,1
Норильский никель784,8775,7-9,1-1,2
ФСК513,8510,0-3,8-0,7
АЛРОСА1362,41337,6-24,8-1,8
Распадская1708,01698,0-10,0-0,6
Итог8901,59244,3342,83,9
Тинькофф Инвестиции
Акции Tinkoff Bank1435,01606,0171,011,9
ПАММ счета Альпари
Lucky Pound441,40448,917,511,70
Solandr103,49102,72-0,77-0,74
Bollindger x1 581,00587,646,641,14
Merk-pamm2284,97286,121,150,40
Eternity287,50288,020,520,18
Volumetrader115,68114,76-0,92-0,80
Stability Turbo232,46233,110,650,28
Итог2046,502061,2814,780,72
Криптовалюты
Bitcoin (BTC)1153,01282,0129,011,2
Итог1153,01282,0129,011,2
Итого13536,014193,6657,64,9

Разбор ленивых инвестиций в феврале

курс ленивого инвестора

Я веду этот блог уже более 6 лет. Все это время я регулярно публикую отчеты о результатах моих инвестиций. Сейчас публичный инвестпортфель составляет более 1 000 000 рублей.

Специально для читателей я разработал Курс ленивого инвестора, в котором пошагово показал, как наладить порядок в личных финансах и эффективно инвестировать свои сбережения в десятки активов. Рекомендую каждому читателю пройти, как минимум, первую неделю обучения (это бесплатно).

Подробнее

Выручка Ленэнерго в 2017 г. оказалась на 22% выше, чем в 2016 г. Основной вклад внесли работы по технологическому присоединению. Чистая прибыль компании по РСБУ выросла на 66,1%. Показатель EBITDA увеличился на 31,7%. На выплату дивидендов по привилегированным акциям идет 10% чистой прибыли, что соответствует 13,47 р. на 1 акцию. На момент выхода отчёта это отвечало доходности 14,5%. На таких сильных новостях 27 февраля котировки префов установили исторический рекорд 108,50 р. Несмотря на последующий откат до 101,75 р., неделя закрылась ростом на 16,6%.

Рейтинговое агентство S&P повысило долгосрочный кредитный рейтинг Газпрома до BBB- со стабильным прогнозом. Но оптимизм инвесторов был недолгим. По решению Стокгольмского арбитража Газпром должен выплатить украинскому «Нафтогазу» $2,56 млрд. Суд принял аргументы украинской стороны, которые в числе прочего содержали отказ от принципа «бери или плати», а также требование к Газпрому погасить долги за поставку газа по транзитному договору. Ответом на это решение стало расторжение со стороны Газпрома контрактов с Нафтогазом. Потенциальная опасность ситуации для России связана с возможной потерей части европейского рынка. По итогам недели акции Газпрома упали на 5,1%.

Рекомендую прочитать также:  Ленивая неделя №38 (24.09.18-30.09.18): прибыль 126,2$ или 0,7%

РУСАЛ подготовил для своих акционеров документ, согласно которому идёт подготовка к «русской рулетке» как варианту решения спора с Интеррос. Спор касается не только перераспределения пакетов акций между крупными акционерами, но и дивидендной политики. Так, Интеррос предлагает ограничить сумму, идущую на выплату дивидендов, $1,5 млрд в год, в то время как РУСАЛ — $2,5 млрд. Это отвечает доходности соответственно 4,6% и 7,7%. В рамках «русской рулетки» РУСАЛ может потратить на выкуп акций до $15,394 млрд, т.е. $320 за акцию, а продать свой пакет минимум за $10,622 млрд или $220,8 за акцию. Непредсказуемость развития ситуации делает технический прогноз курса акций бесполезным: звучат оценки от 7800 до 13000 р.

Чистая прибыль Мосбиржи в 2017 г. по МСФО сократилась на 19,6% относительно 2016 г. Объем торгов на срочном рынке снизился на 26,7%. Сократился и объём торгов на рынке акций. В то же время, объемы торгов товарными фьючерсами и опционами выросли соответственно на 6,9% и 18,9%. 26 апреля состоится годовое общее собрание акционеров. Наблюдательный совет рекомендовал акционерам направить на выплату дивидендов 12,45 млрд рублей (5,47 р. на 1 акцию). С учетом уже выплаченных в 2017 г. промежуточных дивидендов, общая выплата составит 7,96 р. на акцию, т.е. около 7% годовой доходности. Учитывая монополию биржи продавать бумаги не планирую.

Чистый убыток Мечела в 2017 г. по РСБУ вырос в 1,9 раза. Выручка уменьшилась вдвое. Последние новости, касающиеся «торговых войн» на рынках металлов, также не добавляют оптимизма.

После публикации хорошей отчетности по добыче Евраза решил купить акции Распадской (шахта входит в состав группы), которая опубликует отчет 23 марта. Несмотря на то, что акции сейчас на пике ожидаю продолжение восходящего тренда (не рекомендация).

Рекомендую прочитать также:  Ленивая неделя №29 (23.07.18-29.07.18) прибыль 133,2$ или 0,7%

Согласно опубликованному исследованию Тинькофф Банка, российский рынок кредитных карт по итогам 2017 г. вырос на 12,3%. Лидеры роста — Сбербанк, Тинькофф Банк и Альфа-Банк. Портфель  Тинькофф Банка увеличился на 2,2%, а доля рынка по-прежнему равна 11,6%. Акции TCS Group продолжили рекордное ралли, прибавив за неделю 11,9% и закрывшись на 23,0$ за акцию.

Конец февраля ознаменовался укреплением доллара на фоне роста доходности казначейских облигаций США.  Коррекция 1-2 марта (особенно в паре EURUSD) объясняется реакцией на ввод в США пошлин на импорт металлов и опубликованием значения индекса новых заказов в производственном секторе от ISM (64,2 вместо ожидавшихся 67,7). В общем случае производственные индексы влияют на ожидания повышения ключевой ставки: высокие индексы соответствуют росту производства и инфляции, а их снижение потенциально уменьшает вероятность повышения ставок. В портфеле ПАММ счетов Альпари больших изменений не произошло. Очередные максимумы общей доходности показали Lucky Pound (+2261,1%), Merk-pamm2 (209,6%) и Eternity (899,5%).

По мере разработки законодательных мер по регулированию рынка криптовалют, волатильность рынка снижается и ажиотажный интерес сменяется более спокойным анализом дальнейших перспектив.

Интересную статью о капитализации криптовалют опубликовал Виталик Бутерин. Название статьи — «Моделирование эмиссии и стоимости криптовалют на основе сигнальной теории». Это едва ли не первое серьёзное исследование на такую тему. В статье сделана попытка смоделировать равновесный спрос на криптовалюты в приближении их неограниченного разнообразия, исходя из роста мировой экономики и её потребности в цифровом эквиваленте стоимости.

По данным Google Trends, число поисковых запросов «биткоин» и «эфириум» достигло уровней октября—ноября, снизившись примерно в 3-4 раза относительно максимумов декабря. Ещё более интересно то, что если раньше основное число запросов поступало из африканских стран, то теперь пятёрка лидеров выглядит так: Сингапур, Словения, Нидерланды, Австралия и ЮАР.

Всем профита!



05 марта 2018

Хочешь быть в курсе ленивых новостей блога? Подпишись!

1 Звезда2 Звезды3 Звезды4 Звезды5 Звезд (4 оценок, среднее: 3,00 из 5)
Загрузка...

Комментарии и отзывы читателей

12 комментариев

  • Игорь:

    Спасибо, особенно за фундаментал по рынку ЦБ

    Ответить
  • Михаил:

    Мы увидим когда-нибудь хотя бы за месяц итоги? Про квартал и полугодие я вообще молчу.

    Ответить
    • Антон:

      Могли бы и прочитать хотя бы первый абзац отчета.

      Ответить
      • Михаил:

        Могли бы не писать ерунду. Нужны не 2 циферки, а такая же таблица за месяц как и за неделю. В чём сложность в Экселе сложить результаты за 4 недели, чтобы можно было оценить каждый элемент портфеля за месяц? Работа для школьника 5 класса на 1 урок информатики.

        Ответить
        • Антон:

          Уже поднимался этот вопрос, большинство читателей высказалось за еженедельные отчеты.

          Если вы считаете, что я пишу ерунду, то просьба более не занимать свое и мое время. Еще один такой выпад и вы в бане.

          Ответить
          • Михаил:

            Ну если вам религия не позволяет в последней неделе месяца всего лишь сложить все результаты за каждую неделю в виде отдельной таблице, то мне правда легче умыть руки. Вы правы, похоже я зря трачу своё время, удачи и прощайте.

            Ответить
            • Антон:

              Я только сейчас понял о чем вы. Очевидно ваша «религия» не позволяет корректно и конструктивно выражать свои мысли, как это принято у деловых людей. Благодарю за время. Успехов.

              Ответить
  • ALEX:

    Сегодня пришло уаедомление о расторжении от альфа-форекс в одностороннем порядке с просьбой в течение десяти дней вывести все деньги с инвест счетов. У кого-то была такая ситуация? Инвестирование пассивное в течение двух лет.

    Ответить
    • Антон:

      Ранее об этом писал в телеге t.me/smfanton/202. Выводим деньги.

      Ответить
      • Илья:

        Да, оффшор в банановой республике не случился, а жаль. Жаль, что один из лучших форекс-брокеров — если не лучший — сворачивает свою деятельность на территории РФ. Условия торговли американской фондой через CFD позволяли неплохо маневрировать, а теперь «жить стало лучше, жить стало веселее» (*) 🙂 Осталось целым ноги унести до цейтнота...

        Ответить
        • Антон:

          Судя по партнерке с Альфой почти никто из читателей не работал. А с выводом да, нужно поторопиться, иначе можно попасть на значительные задержки.

          Ответить
  • Алексей:

    Я смотрю вы приобрели акции Распадской!(я тоже кстати купил)Какой потенциал роста с вашей точки зрения(курсовая стоимость в ближайшие пол-года год и ваш прогноз по поводу дивидендов Распадской) ?

    Ответить
Добавить комментарий

Если вы оставляете комментарий на ленивом блоге впервые, прочтите правила комментирования.

  • Ленивые инвестиции

    Купить акции
  • Нажми и Подпишись

  •