Схема Понци, или как люди платят за финансовую безграмотность

Основная идея моего блога ориентирована на создание долгосрочной стратегии с разумным балансом доходности и риска. Но нередко приходится сталкиваться с людьми, которые верят в то, что быстрое обогащение возможно, надо только «попасть в струю». Сегодня сделаю небольшой экскурс в историю и расскажу про то, что такое схема Понци, и как из неё выросла самая известная финансовая пирамида.

Пирамида Понци

Важно! Я веду этот блог уже почти 10 лет. Все это время я регулярно публикую отчеты о результатах публичных инвестиций. Сейчас мой публичный инвестпортфель - более 5 000 000 рублей.

Со временем этот сайт стал больше базой знаний для читателей, а все актуальные события в портфеле и не только я публикую в открытом телеграм-канале. Подписывайтесь, если хотите быть в курсе того, куда я инвестирую.

Подписаться

Выходец из семьи итальянских эмигрантов Чарльз Понци создал свою пирамиду в США в 1919 г. Принцип её работы был следующий:

• инвестор вносит средства в фонд;
• получает долговую расписку от Понци;
• через полтора месяца ему возвращалась сумма в 1,5 раза больше вложенной.

При этом Понци прилагал усилия не только к привлечению новых вкладчиков, но и к тому, чтобы люди реинвестировали «заработанное». Поэтому тот, кто не забрал деньги через 45 дней, мог через 90 получить внесенную сумму в двойном размере. Естественно, однажды убедившись в том, что Понци выполняет данное обязательство, люди не спешили забирать свой депозит.

Компания просуществовала немногим более года. За это время она превратилась из офиса с двумя стульями, где работал один человек, в известный всей Америке инвестиционный холдинг с более чем тридцатью сотрудниками. Понци стал знаменит и богат, интервью с ним появлялось даже в NY Times. Причина успеха была в харизме Понци, в его умении сыграть на свойственном большинству людей стремлении к быстрому обогащению. Легкость, с которой ему удавалось обманывать вкладчиков, объясняется двумя причинами:

1. Это была первая финансовая пирамида, во всяком случае, такого размаха. Если до нее и существовали другие схемы, о них сегодня мало кто вспомнит;
2. Целевая аудитория была финансово неграмотной, ее основу составляли рабочие и клерки, а не инвесторы с Уолл-стрит. Кроме того, в начале ХХ века было гораздо сложнее получать информацию, чем сейчас.

Рекомендую прочитать также:

Словарь биржевого сленга от А до Я

Словарь биржевого сленга для ленивых инвесторов

Чарльз Понци сам поверил в идею своего детища. В начале 1920 г. он передал компанию в управление Люси Мартелли. Девушке в тот момент было всего 18 лет. Сам же он отошел от дел и принялся безрассудно тратить заработанные деньги.

Как и в случае с МММ, причиной краха стала не невозможность схемы более себя окупать, а случайный внешний фактор. Человек, одолживший Понци деньги на обустройство офиса, движимый жадностью, подал иск к компании, надеясь отсудить половину бизнеса. В результате ее активы были арестованы, прием новых средств приостановлен. Вкладчики запаниковали и начали требовать вернуть деньги. В результате выяснилось, что долги составляют $7 млн, взять их было неоткуда.

Как работала схема Понци

В основе пирамиды Понци лежала схема заработка на разнице курсов, т. н. арбитраж. Его суть в том, чтобы купить что-то задешево и продать это в другом месте, где цена будет выше. Идея пришла к Чарльзу, когда он планировал выпуск журнала и пересылку его экземпляров из США в Испанию. В тот момент Понци узнал, что в этой стране международный купон можно купить за сумму, эквивалентную центу. В это же время в Америке он соответствовал 6 центам.

Речь идет о международных почтовых купонах, которые по всему миру можно было обменивать на марки. Изначально их цена была единой, но финансовый кризис, вызванный первой мировой войной, изменил ситуацию. Вот как выглядели эти бумаги:

Используя разницу в курсах, Чарльз Понци смог заработать $15 тыс. в первый месяц, имея в качестве стартового капитала всего $1 тыс. Поэтому он сразу же начал привлекать к этой схеме своих друзей, знакомых и посторонних людей.

Рекомендую прочитать также:

Словарь биржевого сленга от А до Я

Словарь биржевого сленга для ленивых инвесторов

Несмотря на то что создателю реально удалось увеличить свой капитал, эта структура все равно имела главный признак пирамиды. Выплаты участникам совершались не за счет денег, заработанных на разнице обменных курсов, а за счет взносов новых членов пирамиды. Понци скоро перестал совершать операции с купонами, поскольку проводить их в таких масштабах было невозможно. Систему поддерживало только то, что в нее поверило большое количество людей.

Предполагается, что заработок на арбитраже изначально не являлся целью Понци, он стремился к быстрому обогащению за счет доверия людей, и только.

Учат ли нас опыт и история

Интересно, что пирамида Понци – не первое нарушение закона этим человеком. В 1909 г. он уже был осужден в Канаде за махинации с банковскими чеками. Отсидев 20 месяцев, вышел на свободу, но пробыл там считанные дни. На этот раз в качестве источника легких денег он выбрал контрабанду, за это отсидел еще три года.

За свою пирамиду Понци получил всего пять лет тюрьмы. Хотя ему не удалось вернуть вкладчикам около $2 млн из общей суммы привлеченных средств. Отсидев и этот срок, он снова начал пробовать себя в различных финансовых аферах, не оставляя идею быстрого и легкого обогащения.

К сожалению, история с пирамидой Понци не стала поучительной ни для тех, кто стремится к легкому заработку, ни для тех, кто составляет схемы обмана в расчете, что они останутся нераскрытыми.

Понци был первым создателем пирамиды, получившим мировую известность, и у него нашлось много последователей. Звание же самого крупного афериста принадлежит Бернарду Мейдоффу. Его пирамида просуществовала более 40 лет, до 2008-го. Инвесторы были уверены, что передают деньги в доверительное управление биржевому брокеру.

Рекомендую прочитать также:

Словарь биржевого сленга от А до Я

Словарь биржевого сленга для ленивых инвесторов

При этом их даже нельзя обвинить в стремлении к быстрому обогащению. Мейдофф платил по умеренной ставке – всего 10–12% годовых. Именно эта консервативность и помогла пирамиде просуществовать так долго. Кроме того, есть предположение, что у него были покровители в надзорных органах. В результате своей деятельности Мейдофф смог присвоить более $50 млрд и получил 150 лет тюрьмы.

Подводим итоги

Идеи быстрого обогащения будоражат умы людей во все времена. Также привлекательны простота, доступность дохода, получаемого без особых усилий (не путать с пассивным доходом в правильном понимании). Этим с успехом пользуются мошенники. Вот почему так важно уметь самому разбираться научиться грамотному обращению с деньгами.

Расскажите в комментариях, было ли у вас когда-нибудь желание вложиться в привлекательный проект ради быстрого заработка.

Всем профита!

(2 оценок, среднее: 5,00 из 5)

Загрузка...